今晚，小熊绒绒和它的布偶小兔布布一起刷牙、洗脸，换上软软的睡袍。绒绒抱着布布爬上小床，可是翻来翻去就是睡不着。它小声说：“布布，我好像听到远远的地方有声音，像水在唱歌。”布布当然不会说话，但绒绒觉得布布的眼睛亮了一下。
绒绒拉着布布的手，悄悄穿过客厅，推开后门。月光下，院子里那条白天流过的小溪，今晚变得特别亮。绒绒踩着湿湿的石头往前走，嗯，声音越来越近了——哗啦哗啦，好像是前面那个小瀑布发出来的。瀑布的水帘像一面亮晶晶的帘子，在月光下一闪一闪。
绒绒壮着胆子，抱着布布一起钻进水帘后面。水珠凉凉的，像妈妈亲在额头上。哇——水帘后面是一个小小的山洞！石壁上有一朵一朵浅蓝色的小花，发出柔柔的光。山洞中间，有一块圆圆的、白白的大石头，上面放着一只粉红色的贝壳，贝壳里正飘出轻轻的音乐：“睡吧，睡吧，小星星，月亮妈妈来看你……”
绒绒惊呆了，它小心翼翼地把贝壳捧起来。贝壳暖暖的，像刚刚晒过太阳。音乐软软的，像妈妈哼的摇篮曲。绒绒把贝壳贴在耳朵上，曲子变得更清楚了，像有人在水底轻轻地唱。绒绒对着贝壳小声问：“你是谁呀？”贝壳里传出一个温柔的声音：“我是贝壳电台，每天晚上给睡不着的小宝贝放歌听。”
绒绒开心极了，它把布布也贴在贝壳上：“布布，你也听！”两个好朋友一起听了好一会儿。绒绒发现，只要它闭上眼睛，音乐就会变得特别温柔，像被云朵包着一样。它打了个哈欠，布布也好像变软了，舒服地靠在绒绒怀里。
绒绒把贝壳电台轻轻放回石头上，小声说：“谢谢你，我要回去睡啦。”然后它抱着布布钻出水帘，慢慢走回家。爬上床，绒绒把被子盖好，闭上了眼睛。耳朵边好像还有轻轻的歌在响：“睡吧，睡吧，小星星……”绒绒轻轻说：“布布，那个瀑布后面，是我们的小秘密。”然后，就真的睡着了。
你也去睡吧，说不定你的梦里，也有一道瀑布水帘，和一朵会唱歌的粉色贝壳呢。