从前，在一片软软的、绿绿的森林里，住着一只小刺猬，名叫球球。球球的背上长满了尖尖的刺，可他的心啊，却比棉花还要柔软。每天晚上，月亮阿姨爬上树梢的时候，球球就会背起一个小布袋，开始他的秘密工作——投递微笑信。
微笑信是什么呢？那是球球用树叶折成的小信封，里面装着他画的弯弯的笑脸。每张笑脸都不一样：有的眼睛眯成缝，有的嘴巴咧得大大的，还有的旁边画着闪闪的小星星。球球要把这些信送到森林里每一个睡不着的小动物手里，让他们看了就忍不住笑起来。
第一个收到信的是小兔子毛毛。毛毛住在胡萝卜田旁边，今晚她翻来覆去就是睡不着，因为她害怕黑暗里藏着大灰狼。球球轻轻敲了敲她家的门，从门缝里塞进一封微笑信。毛毛打开信封，看到一张红红的胡萝卜笑脸，笑得眼睛弯弯的。她学着信里的笑脸，也咧嘴笑了一下，心里的害怕就像泡泡一样，噗地消失了。她在被窝里抱着信，甜甜地睡着了。
接着，球球来到了小松鼠蓬蓬的树洞下。蓬蓬正坐在树杈上，望着黑漆漆的天空发呆。他的爸爸妈妈出门找松果还没回来，他觉得好孤单。球球爬上树，递给蓬蓬一封画着松果笑脸的信。蓬蓬接过信，看到笑脸旁还写着几个歪歪扭扭的字：我和你一样。蓬蓬忍不住笑了，他把信贴在胸口，好像真的有个朋友在身边。没多久，困意就爬上了他的眼皮，他打了个哈欠，爬进树洞睡了。
最后，球球走到了小刺猬球球的家门口——哦，不对，那是他自己的家！他刚想开门，突然听到角落里传来一阵小小的呜咽声。原来是一只迷路的小蚯蚓，他的名字叫扭扭。扭扭不小心从泥土里钻出来，找不到回家的路了。球球蹲下来，用一片树叶把扭扭轻轻托起来，放进自己的小布袋里。他对扭扭说：“别怕，我送你回家。”他走呀走，穿过草丛，翻过小土坡，终于找到了扭扭的家——一块软软的菜地。扭扭钻进土里之前，回过头对球球说了声谢谢，还把身子扭成了一个弯弯的笑脸形状。球球也笑了，他觉得心里暖暖的。
送完扭扭，球球回到了自己的小窝。他躺在干草铺的床上，看看小布袋里还剩最后一封微笑信。他把它拿出来，打开一看——里面画着一只小刺猬，正抱着一个印章，盖出亮晶晶的星星。球球咧开嘴，笑了。他忽然明白，原来微笑信的力量，也藏在自己的心里。他闭上眼睛，听着风穿过树叶的沙沙声，就像一首摇篮曲，慢慢地，慢慢地，他也睡着了。
第二天早上，太阳升起来，森林里的小动物都醒了。小兔子毛毛找到小松鼠蓬蓬，互相问：“昨晚你收到微笑信了吗？”他们都点点头，笑得可甜了。从那以后，每到月亮爬上树梢，球球就会背起小布袋，继续投递他的微笑信。而每个收到信的小动物，都会在心里种下一颗笑的种子，一夜好梦。