夜晚，森林里静悄悄的，月亮像一个大大的灯笼挂在树梢上。小考拉可可最喜欢挂在桉树枝上睡觉了，它的爪子紧紧抱住树干，毛茸茸的身体随着微风轻轻摇晃。可可打了个哈欠，小声说：‘挂树真舒服，就像被大树抱在怀里。’可是，风忽然变得调皮起来，呼呼地吹着，可可的爪子一滑，咕噜咕噜地滚了下来。它吓得闭紧眼睛，心想：‘哎呀，我要掉到地上了！’就在这时，一个温暖的大包包接住了它——是袋鼠妈妈！袋鼠妈妈低下头，温柔地说：‘小可爱，没摔疼吧？来，到我的口袋里来，我带你回家。’可可揉了揉眼睛，觉得袋鼠妈妈的口袋好软好暖，像一个小小的摇篮。
袋鼠妈妈跳啊跳，跳过了一片草地。可可探出头，看到天上的星星一闪一闪。它问：‘袋鼠妈妈，星星为什么眨眼睛呀？’袋鼠妈妈笑着说：‘因为它们在对你说“晚安”呢。’可可伸出一只小爪子数星星：‘一颗、两颗……’数着数着，它又有点想挂树了。它小声说：‘可是我还是喜欢挂树，像荡秋千一样。’袋鼠妈妈想了想，说：‘那我们找一颗星星挂住你吧。’可可笑了：‘星星那么远，我够不着。’袋鼠妈妈轻轻一跳，蹦得高高的，可可就觉得口袋里暖暖的，像被星星的光芒照到了。
袋鼠妈妈继续跳，跳到了一片开满野花的小山坡上。可可听到了轻轻的风声，像妈妈唱的摇篮曲。它又打了个哈欠，问：‘袋鼠妈妈，我困了，可是我不在树上睡不着。’袋鼠妈妈温柔地说：‘你闭上眼睛，想象自己挂在一颗最亮的星星上，星星轻轻摇着你，风儿给你唱歌。’可可闭上眼睛，真的觉得自己挂在星星上了！星星软软的，亮亮的，摇啊摇，风儿唱啊唱：‘小考拉，快睡觉，星星抱你摇啊摇……’可可的小爪子松开了一点，整个身体放松下来，睡着了。袋鼠妈妈轻轻拍了拍它，轻声说：‘晚安，小考拉。’
那一晚，可可做了一个梦，梦见自己变成了一颗小星星，挂在夜空中。它不再害怕掉下来，因为每一颗星星都是它的好朋友。袋鼠妈妈跳回桉树下，轻轻把可可放回树枝上，可可在梦里露出了甜甜的微笑。风停了，星星眨着眼，森林里静悄悄的，只有可可均匀的呼吸声，和袋鼠妈妈远去的脚步声。晚安，小考拉，晚安，所有挂树的小宝贝。