从前，在一个叫月亮镇的地方，住着许多可爱的孩子。每天晚上，孩子们都会做一个美梦，梦里有彩虹滑梯、棉花糖云和会唱歌的小星星。可是，最近镇上发生了一件怪事：孩子们开始做噩梦了。梦里出现了大灰狼、黑影子，还有会跑的大南瓜。
小兔子阿朵被噩梦吓醒了，她哭着去找妈妈。兔妈妈把她搂在怀里，轻声说：“别怕，明天我们去请钟馗爷爷帮忙。”钟馗爷爷是个神奇的神仙，他长着黑黑的脸，但笑起来特别温柔。他最喜欢把噩梦当酒喝，不过他的酒可不是普通的酒，而是用葫芦装着的。
第二天，阿朵和妈妈来到钟馗爷爷的小屋。钟馗爷爷正坐在院子里晒太阳，手里抱着一个大葫芦。阿朵小声说：“钟馗爷爷，我昨晚做了噩梦，梦里有个大影子追我。”钟馗爷爷哈哈大笑：“别担心，今晚你把枕头底下放一颗糖，噩梦就会变成甜的。”
阿朵半信半疑，但她还是照做了。那天晚上，她又梦到了那个大影子，可这次影子走近了，竟然变成了一棵摇摇晃晃的棒棒糖树。阿朵开心地舔了一口，是草莓味的！原来，钟馗爷爷偷偷把她的噩梦吸进葫芦，吹出一阵甜甜的暖风，把梦变成了好玩的游戏。
消息传开了，所有做噩梦的孩子都来找钟馗爷爷。钟馗爷爷拿出他的葫芦，打开盖子，对着孩子们轻轻一吸，噩梦就变成了彩色的泡泡，咕噜咕噜钻进了葫芦。然后他再晃一晃葫芦，倒出来的不是酒，而是亮晶晶的星星，落在孩子们的梦里。
有一天，小花猫喵喵哭着跑来：“钟馗爷爷，我梦见我掉进了一个黑黑的洞，怎么也出不来。”钟馗爷爷摸摸他的头：“那是你白天太累了。来，我帮你把洞变成滑梯。”他喝了一口葫芦里的“噩梦酒”，咂咂嘴说：“嗯，有点辣，但加了点甜更好喝。”
从那以后，月亮镇再也没有孩子害怕做噩梦了。每天晚上，钟馗爷爷都会坐在屋顶上，听着孩子们均匀的呼吸声，打开葫芦喝一小口。那些噩梦酒让他越活越精神，而孩子们的梦都变得温暖又明亮。阿朵在梦里看到了自己飞上天空，和嫦娥姐姐的玉兔一起跳蹦蹦床。
好了，小宝贝，闭上眼睛。如果你也做了噩梦，不用怕，钟馗爷爷说不定就在你的枕头边呢。他正拿着葫芦，准备把你的噩梦变成甜甜的果汁。晚安，好梦。